Разработка финансовых бюджетов плана внешнего управления
Согласно плановым расчетам, работа предприятия будет прибыльной в течение всего периода, за исключением 4 кв. 2011 г., когда полученные доходы будут потрачены на погашение кредиторской задолженности. Вариант 1. В данном варианте бюджет движения денежных средств был спроектирован без учета доходов и расходов от мероприятий по плану внешнего управления. Вариант 2. В данном варианте бюджет движения… Читать ещё >
Разработка финансовых бюджетов плана внешнего управления (реферат, курсовая, диплом, контрольная)
Разработка финансовых бюджетов, моделирующих деятельность предприятия на период внешнего управления, связана с прогнозированием соответствующих статей доходов / расходов, также планируемых поступлений и выбытий денежных средств.
Бюджет доходов и расходов Бюджет доходов и расходов позволяет оценить планируемую прибыльность / убыточность деятельности предприятия с учетом дополнительных доходов и затрат по плану внешнего управления.
Прогноз статей доходов и расходов, а также финансовые результаты предприятия в разрезе основной и внереализационной деятельности приведен в Таблице 6.
Табл. 6. Бюджет доходов и расходов ОАО «Роснефтехим» .
Наименование показателя. | 3-й кв. 2010 г. | 4-й кв. 2010 г. | 1-й кв. 2011 г. | 2-й кв. 2011 г. | 3-й кв. 2011 г. | 4-й кв. 2011 г. | ИТОГО. |
I. Основная деятельность. | |||||||
Выручка от реализации. | 45 000,0. | 90 000,0. | 240 000,0. | 105 000,0. | 45 000,0. | ||
НДС. | 3 478,4. | 21 959,9. | 50 840,8. | 20 572,0. | 8 978,9. | ||
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей). | 41 521,6. | 68 040,1. | 189 159,2. | 84 428,0. | 36 021,1. | 419 170,0. | |
Полная себестоимость реализованной продукции. | 5 476,1. | 5 835,2. | 12 406,3. | 23 421,8. | 13 507,8. | 9 101,6. | 64 272,6. |
в том числе: | |||||||
Переменные затраты. | 90,0. | 449,1. | 7 058,4. | 18 073,9. | 8 160,0. | 3 753,8. | 37 495,1. |
Затраты на материальные ресурсы. | 90,0. | 90,0. | 6 699,3. | 17 714,8. | 7 800,9. | 3 394,7. | |
Затраты на оплату труда работников основного производства. | 285,0. | 285,0. | 285,0. | 285,0. | 285,0. | ||
Начисления на ФОТ работников основного производства. | 74,1. | 74,1. | 74,1. | 74,1. | 74,1. | ||
Постоянные затраты. | 5 386,1. | 5 386,1. | 5 347,9. | 5 347,9. | 5 347,9. | 5 347,9. | 26 777,5. |
Затраты на оплату труда ВР и АУП. | 1 038,0. | 1 038,0. | 1 038,0. | 1 038,0. | 1 038,0. | 1 038,0. | |
Начисления на ФОТ ВР и АУП. | 269,9. | 269,9. | 269,9. | 269,9. | 269,9. | 269,9. | |
Арендная плата. | 423,0. | 423,0. | 423,0. | 423,0. | 423,0. | 423,0. | |
Услуги сторонних организаций. | 150,0. | 150,0. | 150,0. | 150,0. | 150,0. | 150,0. | |
Представительские расходы. | 30,0. | 30,0. | 30,0. | 30,0. | 30,0. | 30,0. | |
Командировочные расходы. | 450,0. | 450,0. | 450,0. | 450,0. | 450,0. | 450,0. | |
Затраты на аудит, консультации. | 105,0. | 105,0. | 105,0. | 105,0. | 105,0. | 105,0. | |
Амортизационные отчисления. | 885,5. | 885,5. | 847,3. | 847,3. | 847,3. | 847,3. | |
Налоги в составе себестоимости. | 3,7. | 3,7. | 3,7. | 3,7. | 3,7. | 3,7. | |
Коммерческие расходы. | 90,0. | 90,0. | 90,0. | 90,0. | 90,0. | 90,0. | |
Прочие затраты. | 1 221,0. | 1 221,0. | 1 221,0. | 1 221,0. | 1 221,0. | 1 221,0. | |
Коммунальные платежи. | 300,0. | 300,0. | 300,0. | 300,0. | 300,0. | 300,0. | |
Платежи по лизингу. | 420,0. | 420,0. | 420,0. | 420,0. | 420,0. | 420,0. | |
Финансовый результат от основной деятельности. | — 5 476,1. | 35 686,5. | 55 633,8. | 165 737,4. | 70 920,2. | 26 919,5. | 354 897,4. |
II. Прочая деятельность. | |||||||
Прочие доходы, всего. | 10 000,0. | 13 246,3. | 28 396,3. | 27 830,3. | 4 584,0. | 0,0. | 74 056,9. |
в том числе: | |||||||
Доход от реализации основных средств (экспозиторы). | |||||||
Доходы от реализации имущества. | 10 000,0. | 13 246,3. | 23 246,3. | 23 246,3. | |||
Доходы от погашения дебиторской задолженности. | 0,0. | 0,0. | 4 584,0. | 4 584,0. | 4 584,0. | 0,0. | |
Прочие расходы. | 1 295,0. | 468,0. | 618,0. | 468,0. | 468,0. | 383 732,3. | 385 754,3. |
в том числе: | |||||||
Налоги, относимые на финансовые результаты. | 62,5. | 49,4. | 50,4. | 48,3. | 46,5. | 33,7. | |
Расходы на внешнее управление. | 995,0. | 468,0. | 618,0. | 468,0. | 468,0. | 26 068,0. | 29 085,0. |
Погашение задолженности по реестру кредиторов. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 320 415,9. | |
Уплата процентов по ставке рефинансирования ЦБ. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 37 248,4. | |
Оформление прав собственности на товарный знак. | 300,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | |
Финансовый результат от прочей деятельности. | 8 705,0. | 12 778,3. | 27 778,3. | 27 362,3. | 4 116,0. | — 383 732,3. | — 311 697,4. |
Прибыль (убыток) до налогообложения. | 3 228,9. | 48 464,8. | 83 412,1. | 193 099,7. | 75 036,2. | — 356 812,8. | 43 200,0. |
Налоги, выплачиваемые из прибыли, и другие платежи. | 972,9. | 2 734,5. | 24 041,2. | 57 434,0. | 21 834,7. | ||
Чистая прибыль (убыток). | 2 256,0. | 45 730,3. | 59 370,9. | 135 665,7. | 53 201,5. | — 356 812,8. | — 62 844,3. |
Справочно: | |||||||
Рентабельность продаж. | 110%. | 87%. | 72%. | 63%. | — 991%. |
Расшифровка статьи «расходы на внешнее управление» предприятия приведена в Таблице 7.
Табл. 7. Расходы на проведение процедуры внешнего управления ОАО «Роснефтехим» .
№ п/п. | Наименование услуг, статьи расходов. | Планируемая сумма на период внешнего управления. |
1. | Юридическое сопровождение. | 1 800,0. |
2. | Оказание услуг по составлению плана внешнего управления. | 225,0. |
3. | Оценка имущества. | 150, 0. |
4. | Организация торгов. | 7% от стоимости реализованного имущества. |
5. | Вознаграждение внешнего управляющего. | 810,000 + 8%. от кредиторской задолженности = 25 600, 0. |
6. | Прочие (хозрасходы, услуги банка, транспорт, почтовые, командировочные и т. п.). | 200, 0. |
7. | Прочее (страхование рисков арбитражного управляющего). | 300, 0. |
Итого. | 29 085,0. |
Согласно плановым расчетам, работа предприятия будет прибыльной в течение всего периода, за исключением 4 кв. 2011 г., когда полученные доходы будут потрачены на погашение кредиторской задолженности.
Бюджет движения денежных средств С целью оценки величины экономического эффекта были исследованы два варианта бюджета движения денежных средств:
Вариант 1. В данном варианте бюджет движения денежных средств был спроектирован без учета доходов и расходов от мероприятий по плану внешнего управления.
Вариант 2. В данном варианте бюджет движения денежных средств был спроектирован с учетом доходов и расходов от мероприятий по плану внешнего управления.
Экономический эффект может рассчитывался как разность денежного потока нарастающим итогом между вариантом 2 и вариантом 1.
Бюджет движения денежных средств без учета мероприятий по плану внешнего управления предприятия приведен в Таблице 8. Оценка величины квартальных поступлений денежных средств на планируемый период была сделана на основе отчетных данных формы № 4 ОАО «РНХ» за 2009 год.
Табл. 8. Вариант 1. Бюджет движения денежных средств ОАО «Роснефтехим» без учета мероприятий плана внешнего управления.
Наименование показателя. | 3-й кв. 2010 г. | 4-й кв. 2010 г. | 1-й кв. 2011 г. | 2-й кв. 2011 г. | 3-й кв. 2011 г. | 4-й кв. 2011 г. |
Остаток денежных средств на начало. | 11,0. | |||||
Приток денежных средств, всего. | 0,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. |
в том числе: | ||||||
Поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | 25 813,0. | |
Отток денежных средств, всего. | 5 446,1. | 8 889,1. | 32 981,7. | 91 445,2. | 92 056,2. | 391 383,9. |
в том числе: | ||||||
Оплата приобретенных сырья, материалов, товаров и других аналогичных ценностей. | 106,2. | 106,2. | 7 905,2. | 20 903,5. | 9 205,0. | 4 005,7. |
Оплата работ, услуг. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. |
Оплата труда. | 602,0. | 1 068,4. | 1 151,0. | 1 151,0. | 1 151,0. | 1 151,0. |
Отчисления в государственные внебюджетные фонды. | 179,9. | 319,3. | 344,0. | 344,0. | 344,0. | 344,0. |
Расчеты с бюджетом по налогам и сборам. | 738,6. | 3 889,1. | 20 074,3. | 65 541,6. | 77 852,9. | 24 728,4. |
Погашение кредиторской задолженности. | ||||||
Прочие расходы. | 362,5. | 49,4. | 50,4. | 48,3. | 46,5. | 357 698,0. |
в том числе: | ||||||
Налоги, относимые на финансовые результаты. | 62,5. | 49,4. | 50,4. | 48,3. | 46,5. | 33,7. |
Расходы на внешнее управление. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. |
Погашение задолженности по реестру кредиторов. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 320 415,9. |
Уплата процентов по ставке рефинансирования ЦБ. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 37 248,4. |
Оформление прав собственности на товарный знак. | 300,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. |
Поток денежных средств за период. | — 5 446,1. | 16 923,9. | — 7 168,7. | — 65 632,2. | — 66 243,2. | — 365 570,9. |
Денежные средства нарастающим итогом, всего. | — 5 446,1. | 11 477,8. | 4 309,1. | — 61 323,2. | — 127 566,3. | — 493 137,2. |
Анализ Таблицы 8 показывает, что при отсутствии денежного потока, связанного с мероприятиями плана внешнего управления, в IV квартале 2011 г. возникает дефицит денежного потока в размере (- 493,137 млн руб.). Таким образом, без учета указанных мероприятий план внешнего управления финансово нереализуем.
Разработанный бюджет движения денежных средств с учетом мероприятий по плану внешнего управления предприятия приведен в Таблице 9.
Табл. 9. Бюджет движения денежных средств ОАО «Роснефтехим» с учетом мероприятий плана внешнего управления.
Наименование показателя. | 3-й кв. 2010 г. | 4-й кв. 2010 г. | 1-й кв. 2011 г. | 2-й кв. 2011 г. | 3-й кв. 2011 г. | 4-й кв. 2011 г. |
Остаток денежных средств на начало. | 11,0. | |||||
Приток денежных средств, всего. | 11 800,0. | 20 940,6. | 138 882,5. | 315 214,6. | 128 484,0. | 53 100,0. |
в том числе: | ||||||
Поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг. | 5 310,0. | 106 200,0. | 283 200,0. | 123 900,0. | 53 100,0. | |
Погашение дебиторской задолженности. | 4 584,0. | 4 584,0. | 4 584,0. | |||
Поступления от реализации материальных запасов. | 11 800,0. | 15 630,6. | 27 430,6. | 27 430,6. | ||
Поступления от продажи объектов основных средств и иных внеоборотных активов. | 667,9. | |||||
Отток денежных средств, всего. | 6 441,1. | 9 357,1. | 33 599,7. | 91 913,2. | 92 524,2. | 417 451,9. |
в том числе: | ||||||
Оплата приобретенных сырья, материалов, товаров и других аналогичных ценностей. | 106,2. | 106,2. | 7 905,2. | 20 903,5. | 9 205,0. | 4 005,7. |
Оплата работ, услуг. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. | 3 456,8. |
Оплата труда. | 602,0. | 1 068,4. | 1 151,0. | 1 151,0. | 1 151,0. | 1 151,0. |
Отчисления в государственные внебюджетные фонды. | 179,9. | 319,3. | 344,0. | 344,0. | 344,0. | 344,0. |
Расчеты с бюджетом по налогам и сборам. | 738,6. | 3 889,1. | 20 074,3. | 65 541,6. | 77 852,9. | 24 728,4. |
Прочие расходы. | 1 357,5. | 517,4. | 668,4. | 516,3. | 514,5. | 383 766,0. |
в том числе: | ||||||
Налоги, относимые на финансовые результаты. | 62,5. | 49,4. | 50,4. | 48,3. | 46,5. | 33,7. |
Расходы на внешнее управление. | 995,0. | 468,0. | 618,0. | 468,0. | 468,0. | 26 068,0. |
Погашение задолженности по реестру кредиторов. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 320 415,9. |
Уплата процентов по кредиту по ставке рефинансирования ЦБ. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 0,0. | 37 248,4. |
Оформление прав собственности на товарный знак. | 300,0. |