Развёрнутая классификация инвестиций

В теории и практике встречается более 100 терминов, характеризующих различные виды инвестиций.

В связи с этим в целях эффективного и целенаправленного управления инвестициями (инвестиционного менеджмента) необходимо систематизировать терминологию.

Признаки инвестиций:

• 1) объект вложения капитала;
• 2) характер участия в инвестиционном процессе;
• 3) воспроизводственная направленность;
• 4) степень зависимости от дохода;
• 5) отношение к предприятию-инвестору;
• 6) период осуществления;
• 7) уровень доходности;
• 8) совместимость осуществления;
• 9) уровень инвестиционного риска;
• 10) уровень ликвидности;
• 11) уровень собственности инвестируемого капитала;
• 12) характер использования капитала;
• 13) региональные источники привлечения капитала;
• 14) региональная направленность инвестируемого капитала;
• 15) отрасли и сферы деятельности.
• 1. По объектам вложения: реальные (капиталообразующие, инвестиции, которые вкладываются в оборудование, НМА, прирост материальных запасов, затраты, связанные с улучшением труда и быта (социальные) и финансовые (доходообразующие, вложения в финансовые инструменты (акции, ценные бумаги), с целью получения дохода).
• 2. По характеру участия в инвестиционном процессе: прямые (связаны с прямым участием инвестора в объекте инвестирования) и непрямые (через финансовых посредников, институциональные).
• 3. По воспроизводственной направленности: валовые (все инвестиции за определённый период), реновационные (направленные на простои воспроизводства основных средств), чистые (направлены на расширение).
• 4. По степени зависимости от дохода: автономные (независящие от дохода) и производные (зависящие от дохода).
• 5. По отношению к предприятию инвестору: внутренние (реальные) и внешние (финансовые).
• 6. По периоду осуществления: кратко — и долгосрочные.
• 7. По совместимости осуществления: независимые, взаимоисключающие и взаимозависимые.
• 8. По уровню доходности: бездоходные, низко-, средне-, высокодоходные (ставка рефинансирования).
• 9. По уровню инвестиционного риска: безрисковые, низкорисковые, среднерисковые и высокорисковые (спекулятивные, связанные с ожиданием максимального дохода).
• 10. По уровню ликвидности: неликвидные, высоколиквидные, среднеликвидные (от 1 до 6 месяцев без существенной потери стоимости), низколиквидные (от полугода и выше). Сроки затрат зависят от состояния рынка и качества актива.
• 11. По уровню собственности инвестируемого капитала: частные, государственные, смешанные.
• 12. По характеру использования в инвестиционном процессе: первичные (на вновь созданный, сформированный капитал), реинвестиции (повторное использование высвобожденных ресурсов), дезинвестиции (процесс, обратный инвестиционной деятельности, изъятие, ликвидация актива).
• 13. По региональным источникам привлечения: отечественные и иностранные.
• 14. По региональной направленности: на внутренний и международный рынок.
• 15. По отраслевой направленности: по видам отраслей (в разведку нефти, сельское хозяйство, машиностроение).